Staro hvarsko kazalište smješteno je u istočnom dijelu Arsenalske gradnje, predviđeno za držanje, popravak i postavljanje čamaca. Kada je 1278. godine otočić Hvar treći put okupirala Mletačka republika, prepoznate strateške i trgovačke prednosti današnje luke Hvar obilježene su razvojem novog središta civilne i crkvene uprave na ovom mjestu. Zapadna strana zgrade bila je dodijeljena za ublažavanje oružja. Kašta se nalazi na sjevernoj strani, a sagrađena je 1612. godine kao općinsko skladište. Hvarska kazališna tradicija je, međutim, mnogo starija od njegove zgrade, izvedena iz srednjeg vijeka, počevši od “Robinje” – prve hrvatske svjetovne predstave. Kazalište je zatvoreno 1988. i ponovno otvoreno 1900. godine, današnja unutrašnjost zamijenila ga je početkom 19. stoljeća. Druga obnova održana je 1953., a unutrašnjost je obnovljena 1988. godine. Napisano je mnogo ozbiljnih studija koje se bave različitim aspektima povijesne i kulturne važnosti hvarskog Arsenala i kazališta.